南非户储市场已成第二个欧洲：库存高企，价格下跌50%

继欧洲被挤爆以后，如今的南非户储市场也已经变得拥挤不堪。

  一位不愿具名的行业人士对新能源产业家透露：2023年下半年，南非市场非常饱和，订单也减少很多。今年以来，大概还是延续了去年下半年的情况。企业普遍面临库存问题。

  上述人士所在公司地处广东，以轻型车锂电池为主，为客户提供ODM、OEM服务，侧重海外市场。据他介绍，公司在2022年就进入南非市场，销售户储和便携产品。

  而就在去年早些时候，南非户储市场还曾被寄予厚望，是广大厂商争相抢滩的新大陆。

  2022年，俄乌战争导致的能源危机下，欧洲户储市场爆发，点燃了各大厂商布局户储的热情。

  除了早期布局户储的派能科技、沃太能源、比亚迪、华为等厂商，阳光电源、固德威、古瑞瓦特、大秦能源等也加大户储的投入力度。

  由于厂商集中涌入，大量户储产品积压在欧洲仓库。2023年，整个欧洲户储市场，几乎都处于去库存状态。

  面对拥挤的欧洲市场，越来越多的企业将目光投向南非。电力基础设施薄弱，备受限电（Load Shedding）困扰的南非似乎是天选之地。

  南非电力的糟糕情况，我们可以从其国家电网Eskom官网上感受到一二。该公司的官网上常年披露限电公告，限电总共分为8级。

Eskom官网发布的限电公告

  2023年，南非遇到建国以来最严重的电荒，最高达到8级停电，每天停电4次以上。

  南非频繁停电在于其电力行业治理和管理的低效、混乱。

  Eskom集发、输、配、售为一体，处于垄断地位，供应南非95%以及全非40%的电力。一家独大的地位导致Eskom缺乏必要竞争，公司管理体系混乱，运转效率低下。

  而无论是电力体制的改革还是电力系统的升级改造，都需要大规模投资和较长的建设周期。对备受停电困扰的居民而言，配置光储系统是解决限电问题最为快捷、有效和经济的手段。

  一些户储企业在这片土地上赚得盆满钵满，德业股份就是典型的例证。

  近两年来，德业股份逆变器和户储业务迅速攀升，以黑马姿态闯入大众视野。其崛起的关键就是在南非市场的前瞻布局。

  2019年，德业通过和Sunsynk合作进入南非市场，主要通过贴牌Sunsynk和自主品牌Deye进行销售，并与中建材海外合作，构建了渠道优势，率先吃到了南非市场的红利。

  德业股份的崛起，放大了人们对淘金南非的期待。包括华为、鹏辉、蜂巢、大秦等在内的越来越多的企业进入南非市场，一年时间不到，当地已经杀成一片红海。

  老蔡是一位从业十多年的新能源外贸人，长期驻扎在南非约翰内斯堡，主要销售逆变器和户储产品。近两年，随着南非光伏和户储市场发展，他的业务也做得风生水起。

  老蔡表示，2023年新能源材料降价，加上当地市场停电减少，最后中国人做南非市场拼命降价抛货，每周一个价格，半年终端降价50%以上，“真是十年难见，搞得我胆战心惊！”

  根据他的观察，今年3月份，在约翰内斯堡举行的非洲未来能源展上，有超过六成的参展商来自中国。“同质化竞争严重，还有很多大佬想杀入。”

  除玩家增多外，南非市场已经发生另外一个重要变化，就是去年下半年以来，限电情况正在得到改善。

  南非限电已经爬过峰值，进入下行区间。来自南非中国经贸协会（SACETA）的报道，从平均角度来看，2021年南非人每天停电时间不到30分钟，而2022年达到了2.25小时，2023年则增加到4.8小时。根据目前的比例预测，到2024年，每天停电时间可能会减少到2.5个小时。

  作为南非户储的排头兵，德业的业绩变化也反应出这一趋势。其2023年第三季度报告显示，2023年Q3营收为14.32亿元，比2022年同期减少15.77%；净利润为3.05亿元，同期减少36.10%。

图片本报告期指Q3，年初至报告期指1-9月。图片来源：德业财报

  德业在财报中提到，Q3营业收入、净利润同比均出现下降，主要是受市场需求减缓影响，且2022年同期基数较高。但受益于上半年南非市场火爆，年初至报告期的营业收入、净利润、现金流较上年同期仍实现大幅增长。

  限电减少，用户需求势必放缓，南非市场的红利期已经过去了，企业间的竞争将更加激烈。

  要想淘金南非，考验着企业产品创新、渠道拓展、市场策略等多方面的实力。老蔡强调：“单纯地卷价格，肯定不行了。”